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天安新材2021年年度董事会经营评述

发布日期:2022-05-11 11:36   来源:未知   阅读:

  报告期内,公司聚焦主业发展,通过技术创新、降本提效、精细化管理等举措积极应对各种挑战,同时深耕市场,利用优势资源加强整合发展,多措并举,扎实推进各项经营管理工作。2021年,在公司董事会的领导下,公司实现营业收入206,456.24万元,同比增加137.52%,实现归属于上市公司股东的净利润-5,770.50万元,同比下降250.72%。报告期内公司营业收入增幅较大,主要是因为完成对瑞欣装材、鹰牌陶瓷的收购,将瑞欣装材、鹰牌陶瓷纳入公司合并范围。净利润下降主要是受公司报告期内计提信用减值损失以及现金收购事项产生的费用和并购贷款利息等因素的影响。

  报告期内,公司完成了对瑞欣装材60%股权以及对鹰牌陶瓷66%股权的收购工作,分别于2021年4月、2021年8月完成股权交割及过户等相关手续,公司将防火板材、建筑陶瓷纳入主业板块,丰富了公司的产品品类,扩展了公司的产业布局,防火板材、建筑陶瓷与公司装配式内装业务可形成较强的产业协同效应,符合公司向泛家居产业链延伸的战略布局。

  公司汽车内饰饰面材料主要面向国产自主品牌和中外合资品牌,近年来受益于下游客户的产销量增长而稳步发展。新能源汽车势力的快速增长,为汽车产业带来了活力,公司紧跟新能源汽车市场开发步伐,与国内多家新能源汽车品牌保持紧密合作,为公司汽车内饰市场开发带来了积极效应。在家居装饰饰面材料市场的开拓方面,公司重点加强与现有定制家居企业的深度合作,积极开发门、墙、地、柜等饰面膜材料,并以护墙板、背景墙等部品部件为切入点,不断扩展合作产品品类和应用领域,构建环保装配式内装全新的合作模式,带来增量发展。

  高分子饰面装饰膜作为佛山泛家居领域的传统制造业,产品同质化严重,市场竞争激烈。公司依托自主研发平台,每年对产品开发、技术研发、工艺优化保持较高的投入,持续技术创新,按照维护开发核心产品、加大成长业务的研发力度、孵化培育种子业务的产品开发战略,以精益求精的工匠精神不断提升公司在饰面装饰材料领域的核心竞争力和盈利能力。

  公司持续深入推行精细化管理,实施降本增效,从生产管理、业务经营等各个环节全面实施降成本、提效率,在工艺创新、配方优化、设备效能提升等方面多措并举,有效化解原材料上涨、人力成本上升带来的压力。降本意识深入全体员工,在实际生产工作中不断巩固提升,为公司持续健康发展打下了扎实基础。

  公司主要从事高分子复合饰面材料的研发、设计、生产及销售,根据中国证监会《上市公司行业分类指引》(2012修订),公司所处行业为制造业中的橡胶和塑料制品业(C29)。报告期内,公司完成对瑞欣装材、鹰牌陶瓷控制权的收购,公司的主营产品从原来的家居装饰饰面材料、汽车内饰饰面材料、薄膜、人造革扩展增加防火板材、建筑陶瓷等品类。因各产品品类下游应用行业存在差异,其行业发展、准入门槛、竞争格局和经营模式等均存在差异,以下分别按各产品类别进行行业情况的说明。

  常见的家居装饰饰面材料主要包括实木(俗称贴木皮)、三聚氰胺纸(俗称贴纸)、聚酯漆面(俗称烤漆)以及PVC、PP等高分子复合材料,可应用于家具、音响、免漆板、免漆门、橱柜、建材、天花等,以及居室内墙和吊顶的装饰。

  公司主要从事PVC、PP等材质的高分子复合饰面材料的研发、生产及销售,该类材料具有一系列优点,包括:质量轻、隔热、保温、防潮、阻燃、耐酸碱、抗腐蚀;耐磨耐刮、耐候性较好;表面光滑、色泽鲜艳、极富装饰性,装饰应用面较广。目前,PVC、PP材质已成为家居装饰中应用最为广泛的饰面材料之一。

  随着中国经济的发展,人们对美好生活有了新的定义和追求,在家居装饰行业市场规模不断扩大的同时,消费者对装修装饰材料的个性化要求也日益提升。目前,我国仍处于城市快速发展阶段,城镇人口规模及家庭数量仍在持续增加,住房刚性需求较大。同时,超20年以上的老旧小区改善居住环境和居住条件的需求迫切,将带动家装需求的释放,其市场规模与业绩依然有较大的增长空间。

  2016年2月,国务院颁发《关于进一步加强城市规划建设管理工作的若干意见》,力争用10年左右时间,使装配式建筑占新建建筑的比例达30%。近年来,国家对建筑行业行业未来发展提出了更高的要求,可以预见未来装配式建筑行业拥有很大的发展潜力,各省市也均针对装配式建筑颁布具体的实施意见、规划和行动方案等,为行业内企业的快速发展提供了良好的政策契机,装配式建筑行业步入快速发展阶段。

  装配式内装对家装的要求集室内设计、施工、家具、软装、全屋定制家具、智能家居等于一体,整装企业需要从设计入手充分协调装修、施工、建材、家具、配饰等之间的关系。目前,PVC、PP等环保高分子材料应用于吊顶、地面、护墙、室内门、柜体等全屋空间装修已成为行业大趋势,其快速高效、批量化、标准化的加工及安装受到市场青睐,并将持续受益于装配式建筑的发展。因此,国家大力推广装配式建筑,积极推进全装修住宅建设,将进一步推动装饰饰面材料产业的快速发展。

  随着全球经济一体化及产业分工专业化,以中国、巴西和印度为代表的新兴国家汽车产业发展迅速,在全球汽车市场格局中的市场地位得到逐步提升。根据中国汽车工业协会统计,全年汽车产销呈现稳中有增的发展态势,展现出强大的发展韧性和发展动力,2021年,汽车产销分别完成2608.2万辆和2627.5万辆,同比分别增长3.4%和3.8%。一方面,目前我国的千人汽车保有量与发达国家相比,仍有较大的差距,未来随着居民收入水平提升及消费升级、道路交通环境改善,中国汽车市场仍有较大的增长空间。另一方面,我国现有庞大的汽车保有总量使得未来每年的更新需求维持在较高水平,据公安部统计,截至2021年底,我国汽车保有总量已超过3亿辆,将构成中国汽车市场未来数年需求稳定增长的基础。随着国家双碳目标的实施,未来新能源汽车将成为发展趋势,汽车零部件及内饰产业将同步新能源汽车势力规模的提高而持续扩大。公司在汽车内饰材料领域深耕十余年,有较强的技术积累,凭借着极具竞争力的产品和服务在汽车内饰材料产业领域逐渐站稳脚跟,并获得了较为快速的成长,公司产品竞争力和市场占有率在汽车内饰行业领域均处于较为领先的地位。

  我国塑料薄膜的产量约占塑料制品总产量的20%,是塑料制品中产量增长较快的类别之一。随着我国包装、农业等领域对塑料薄膜的需求量不断增加,其市场前景十分广阔。塑料薄膜工业上的生产方法有挤出法和压延法,其中挤出法又分为挤出吹膜、挤出流延、挤出拉伸等,目前挤出法应用较为广泛,尤其是对于聚烯烃薄膜的加工,而压延法主要用于聚氯乙烯薄膜的生产。

  目前,随着各种新材料、新设备和新工艺不断地涌现,中国的塑料薄膜将朝着品种无害化、多样化、专用化以及具备多功能的高端复合膜方向发展。未来,国内新能源和环保行业的发展将带动塑料薄膜行业往绿色环保、可持续的方向发展,产品结构也将随之调整升级。

  人造革应用非常广泛,按用途可分为:球革、鞋革、家具革、服装革、箱包革、工业配件、包装等。由于动物保护主义日盛、真皮制革工业严重的环境污染问题及其制品价格昂贵,人造革作为真皮的替代品,已成为当今市场主流的制革材料。随着科学技术的不断发展,新材料、新工艺的开发应用,人造革应用的广度将会进一步拓展,深度也会得到增强。由于国内人造革生产企业数量较多,竞争比较激烈,行业利润率水平不高,对行业内大多数中小规模的企业而言,开发新材料新技术、谋求产品应用的转型升级、进入利润率相对较高的行业应用是人造革企业的必然发展方向。

  国内耐火建筑装饰板材制造多集中于低端产能,高端市场主要由外资品牌所占据,瑞欣是国内耐火板材第一梯队企业,未来有望在国内高端装饰板材领域占有更大份额以及更重要的地位。防火板材产品由于成本高、产能受限等原因,其主要应用市场为公装市场,比如医院、学校、机场、餐饮等对装饰材料有功能要求的领域,2018年4月1日起,《建筑内部装修设计防火规范》(GB50222-2017)正式实施,强制规定,机场、火车站、会议厅、幼儿园、养老院、图书馆等场所墙面和天花都必须达到A级不燃标准,瑞欣生产的高压不燃板符合相关标准,行业前景非常可观。近年来防火板材全球市场容量呈不断上升趋势,随着建筑工程不断增多,而且档次越来越高,相应的建筑防火装饰板材需求量也将越来越大。

  建筑陶瓷行业是国民经济的重要基础产业,为国民经济和城乡建设的快速发展提供了重要的原材料保障。然而长期以来,行业整体发展方式较为粗放,存在节能减排任务艰巨、产品附加值低、技术创新不足、企业平均规模小等问题,制约了行业进一步健康发展。为此,国家制订了一

  系列相关政策,以加快建筑陶瓷行业转型升级,2019年6月,《鼓励外商投资产业目录》将陶瓷用高档装饰材料生产、特种陶瓷、高性能陶瓷基复合材料及制品列为鼓励类产业,2016年9

  月,《建材工业发展规划》(工信部规[2016]315号)要求建材工业适应不断涌现的新技术、新业态、新模式,深化信息技术和建材工业的融合,优化产业结构,推广使用薄型化、功能化的陶瓷砖。在国家政策的引导下,建筑陶瓷行业已在产业结构调整、增长方式转变、节能减排等方面取得了长足进步。鹰牌陶瓷拥有四十八年历史,是中国陶瓷著名品牌,一直以自主品牌开拓国内及国际市场,鹰牌陶瓷以其丰富的产品品类、过硬的产品质量,品牌知名度高、销售渠道及客户资源广,具有较高的行业地位和较强的市场竞争力。

  公司主营业务为家居装饰饰面材料、汽车内饰饰面材料、薄膜、人造革等高分子复合饰面材料。公司专注于饰面材料的技术研发,注重产品的绿色环保性能,提倡以科技与艺术的深度融合为消费者带来空间视觉享受和健康的现代人居空间。公司经过近二十年在饰面装饰材料行业的深耕细作,实现了从传统装饰材料到更具核心竞争优势的环保新材料产品的转型升级。公司是“高新技术企业”,是工业和信息化部评选的“绿色工厂”,并获得“国家知识产权优势企业”、“广东省知识产权示范企业”、“佛山市标杆高新技术企业”等荣誉,是“广东省两化融合管理体系贯标试点企业”,通过了企业知识产权管理规范贯标认证,并入选工业和信息化部开展的第三批专精特新“小巨人”企业公示名单。

  为拓宽业务布局,报告期内,公司完成了对瑞欣装材60%股权以及对鹰牌陶瓷66%股权的现金收购,瑞欣装材、石湾鹰牌、东源鹰牌、鹰牌科技、鹰牌贸易、鹰牌实业成为公司的控股子公司。瑞欣装材是一家专业的装饰材料生产企业,专注于高端耐火板、不燃高压树脂等装饰材料的研发和制造,是国内耐火板材第一梯队企业。瑞欣装材的耐火板材主要应用于大型船只(游轮)、医院内墙装饰、净化室、高铁动车、机场、酒店内饰等公共设施及外墙等领域。鹰牌陶瓷主要从事高品质建筑陶瓷制品的研发、生产和销售,产品覆盖瓷质无釉砖、瓷质有釉砖两大类别,主要包括抛光砖、抛釉砖、仿古砖等,广泛应用于写字楼、政府机关、星级酒店、文教体卫建筑等公共建筑及住宅建筑装修装饰。

  公司收购瑞欣装材、鹰牌陶瓷后,将防火板材、建筑陶瓷纳入公司主营业务板块,丰富了公司的产品品类,扩大产品的应用领域,在装饰材料技术开发、装配式内装产业链重构、销售终端客户资源共享等方面能够产生较强的业务协同,各业务板块通过优势互补,业务穿插,尤其是鹰牌陶瓷遍布全国的经销商网络,是公司全品类产品向C端战略转型的重要入口,有助于公司快速向泛家居产业链布局和延伸。

  高分子复合饰面材料主要采用PVC(聚氯乙烯)、PP(聚丙烯)、TPO(热塑性聚烯烃弹性体)、化工装饰纸等各种原材料,设计、生产出一系列符合时尚美观、绿色环保要求并具有良好应用性能的饰面材料。

  公司生产的家居装饰饰面类产品包括PVC饰面材料、PP饰面材料、EBPP装饰膜、适合用于全空间的PEF类软质装饰产品等,产品通过包覆、真空吸塑等技术与基材成型。经过十余年的技术研发和市场深耕,公司产品应用领域不断拓展,加工性能不断提升,可广泛应用于天花、吊顶、地面、墙体、柜体、门窗、厨卫、软装等全空间领域的表面装饰,公司与国内定制家居龙头企业等下游客户建立了紧密的合作关系,近年来与房地产企业也有了一定的合作。

  汽车内饰饰面材料应用范围较广,目前的产品主要为应用于乘用车、客车等的座椅革、仪表板、门板、遮阳板、排挡罩、装饰板、顶棚、遮物帘等PVC、TPO汽车内饰饰面材料,公司汽车内饰产品在国内外主流整车厂的各类车型中获得了广泛的应用。

  公司生产的薄膜产品主要有黏胶膜、磁胶膜、装饰膜、地砖膜、车贴膜、药包膜等,公司可根据客户需要,生产各类阻燃、耐寒、抗静电、防紫外线、低气味等的功能性薄膜产品,广泛应用于广告、标签、文具、建材、化妆品、药品等行业。

  控股子公司瑞欣装材主要生产各类抗病毒不燃板、磁力不燃板、防辐射不燃板、莱仕特、防火板、英耐特墙板、嵌石、洁净板、免漆木皮、理化板、户外板等饰面材料,主要应用于医院、学校、机场、餐饮等公共建筑室内外装修装饰,能够为客户提供一套体现品质追求及高性价比的材料解决方案。

  鹰牌陶瓷致力于高品质建筑陶瓷制品的研发、生产和销售,产品覆盖瓷质无釉砖、瓷质有釉砖两大类别,主要包括抛光砖、抛釉砖、仿古砖等,广泛应用于写字楼、政府机关、星级酒店、文教体卫建筑等公共建筑及住宅建筑装修装饰。鹰牌陶瓷至今已有四十八年的发展历史,是中国陶瓷著名品牌,鹰牌陶瓷多年来深耕建筑陶瓷行业,拥有“鹰牌”、“鹰牌2086”、“华鹏”三大陶瓷品牌。鹰牌陶瓷坚持创新与发展,以高品质产品与服务,为消费者提供美好人居生活,铸就了“很多年以后,我还选鹰牌”的优质口碑。

  高分子复合饰面材料:公司的原辅材料由采购部门负责集中统一采购。其中大宗原材料、主原材料因为用量较大,由采购部根据物料每月用量、库存量的情况,结合市场价格走势、供应货源是否充足、订单情况、生产备货计划等因素进行分析后制定采购计划。其他原辅材料由需求部门根据订单所需用料和库存物料的状况,提交请购申请,交主管生产负责人审批,再由采购部向供应商采购。

  建筑陶瓷:生产部门或需求部门提交原材料、设备等物资和能源采购申请,按公司流程审批或由招标小组进行招标,再由采购部执行采购任务。采购部门对供应商进行选择和评价,通过搜集供应商资料、对供应商进行市场调研、样品鉴定、试用等手段对供应商进行筛选,建立供应商管理体系。

  高分子复合饰面材料:由于下游客户涉及行业多、产品种类多,对产品的规格、颜色、花纹、手感和表面效果等有多种多样的要求,因此公司目前主要采用多品种、小批量生产的柔性化生产模式。

  建筑陶瓷:公司综合考虑已有及预测的客户需求、新产品推广需要的库存支持以及生产安排的成本效益原则来确定生产计划及库存水平。公司根据市场需求及自身产能负荷情况,安排部分产品采用外协方式进行生产。

  高分子复合饰面材料:公司针对不同用途的产品采用不同的销售模式。其中,家居装饰饰面材料、薄膜及人造革采用直销终端客户和专业市场开发经销商的方式进行销售;汽车内饰饰面材料的销售模式主要为直销方式;防火板材在国内以直销为主,外销以经销商为主;

  建筑陶瓷:采用“直销+经销”的销售模式,直销模式下主要面向工程客户、直营零售客户、网络客户等进行销售,经销模式下通过经销商进行销售。

  公司目前不仅形成了以省级企业技术中心、广东省工程技术研究开发中心、广东省新型高分子表层材料工程实验室、聚合物新材料创新产业300832)化基地等研发机构为核心的技术研究开发体系,而且企业实验室已经取得了CNAS认可,拥有领先的产品技术研究开发平台。公司引进的低能电子束辐照设备(EB机)是国内少数已经实现低能电子束辐照技术工业化生产应用的表面处理设备,主要用于家居装饰饰面材料、汽车内饰饰面材料等高端产品开发和性能提升,可大幅提高材料的耐热、耐污、耐磨及耐刮擦性能,对于整个行业的升级换代也起到一定的技术引领作用,促进产业向高性能、高附加值、低碳环保方向发展。公司不仅主动参与国家各级政府科技部门的科研项目攻关,还积极开展了与中国科学院长春应用化学研究所等行业尖端科研院所的产学研合作。截至报告期末,公司在高分子复合饰面材料领域拥有授权专利159件,其中发明专利57件、实用新型专利80件、外观设计专利21件,PCT国际专利的日本和欧洲专利授权1件。报告期内,公司自主创新的发明专利成果《电子束固化涂料、电子束固化涂层的制备方法以及应用》获得中国专利优秀奖,公司自主知识产权技术优势不断提升促进技术研发实力的不断增强,为企业保持持续稳定的增长提供了强有力的支撑和保障。

  在多层次研发平台的基础上,依托经验丰富的科研团队,公司不断地进行饰面材料制造工艺技术的开发,技术水平在行业内一直保持领先地位。公司开发的船舶内饰用材料、PP饰面材料、热塑性聚氨酯弹性体、EBPP饰面材料等产品,获得了多项广东省高新技术产品认定,公司的科技创新成果“基于电子束辐照复合薄膜的研究和应用”达到“国际先进”水平。防火板材方面,控股子公司瑞欣装材跟踪国内外技术动态,调研市场发展需求,制定了高压装饰材料的技术发展和研究规划,近几年有多个新产品通过省级验收。

  “成为全球领先的环保艺术空间综合服务商”的企业愿景,体现了公司对产品环保性能、消费者健康体验的高度重视,也是公司未来产品和技术的研发方向。公司不仅逐步增加了气味实验室、甲醛实验室、VOC实验室等与人的健康息息相关的性能检测科室,还陆续增设了抗菌、防污等环保相关的化学性能、安全性能检测科目,支撑企业从原材料采购到生产工艺、品质控制等环节严格执行环保相关质量标准,为高品质、绿色环保产品提供保障,还不断地推动环保技术的跨界应用。一方面,公司严格遵循汽车内饰饰面材料对气味等级、VOC含量等环保性能的严苛环保标准,另一方面,公司成功将开发汽车内饰面料形成的技术标准嫁接到家装饰面材料产品上,达到改善家装饰面材料的气味等级、VOC含量等环保性能的效果。同时,公司通过产品的抗菌耐污、低甲醛等产品的绿色化、健康化、功能化方面的质量需求开展技术攻关,开发的水性油墨环保饰面材料、PP环保饰面材料等高新技术产品,其有害挥发性有机化合物(VOC)含量远低于排放标准及市场同类产品。

  “博瑅”是公司高分子复合饰面材料的高端品牌。博瑅通过提炼全球时尚潮流元素,设计创想手册,为客户、消费者提供装饰装修设计及色彩搭配方案。“瑞欣”是浙江省名牌产品,可根据需方应用场景,提出新产品、新技术研制开发方案,能够满足下游客户对产品的规格、颜色、花纹、手感和表面效果等多种多样的要求,为医院、酒店、机场等领域建筑提供高性价比装饰材料。

  公司重视产品质量管控,从原材料采购、生产管理、质量检测等各环节对产品质量实施全流程把控,并对产品售后质量情况紧密跟进。公司先后通过了ISO9001、IATF16949等国内和国际质量管理体系。公司为保障产品出厂质量,已建立了较完备的检测实验室。公司产品通过了欧盟EN-71标准、ROHS标准、欧盟REACH标准等检测,先后获得美国、挪威、日本等多家船级社认证以及SGS认证。总体来说,公司的橱柜装饰材料、船舶装饰材料等空间饰面装饰产品的品质及出厂标准要求已逐步实现对标欧美先进企业。

  鹰牌陶瓷拥有四十八年发展历史,是中国陶瓷著名品牌,旗下拥有“鹰牌”、“鹰牌2086”、“华鹏”三个建陶品牌,曾获得“2020中国陶瓷-杰出品牌贡献奖”、“中国建筑卫生陶瓷十大品牌”、“陶瓷领军品牌”、“大理石瓷砖金奖”、“中国建陶老字号品牌”等众多荣誉奖项,并连续多年参加陶瓷行业极具知名度的意大利博洛尼亚展会。鹰牌陶瓷较多应用于高端项目和地标建筑,品牌文化内涵丰富,经过四十八年的精心运营,品牌知名度和美誉度不断提升,具备强大的品牌优势。

  鹰牌陶瓷采用“直销+经销”相结合的销售模式,直销模式下主要面向工程客户、零售客户等进行销售,经销模式下通过经销商进行销售。通过在建陶行业多年的深耕细作,鹰牌陶瓷建立了遍布全国的销售网络和众多品牌展厅,具备明显的营销渠道优势。截至2021年12月31日,鹰牌陶瓷拥有1227家经销商、1259家门店,店面面积超过30万平方米。未来,公司将护墙板、柜体、地板等产品植入鹰牌展厅和经销商门店,逐步实现从建筑陶瓷单品销售到室内门墙柜一体化交付,将鹰牌从建材品牌打造为消费者品牌。

  多年的行业积淀铸就了鹰牌陶瓷强大的产品开发设计能力。鹰牌陶瓷能够快速将创意设计、技术成果转化为新工艺、新风格的系列产品,形成丰富的产品线,通过把握时代脉搏,针对细分市场需求快速进行原创设计开发。从之前的渗花砖、大规格瓷砖、弧面砖,到如今顺应文化自信潮流的水墨京砖、青花瓷系列,以及符合现代审美的柔光砖系列等,鹰牌陶瓷不断推陈出新,快速响应市场需求,具备强大的产品优势。

  鹰牌陶瓷致力于提供高品质的建筑陶瓷制品,经过多年的发展和积累,组建了一支产品和工艺开发经验丰富的人才队伍,并建立了一套科学、严密、高效的质量控制体系。公司凭借深厚的工艺技术和质量控制水平,在提高生产效率、保证产品性能稳定的同时,亦不断开发新工艺、新产品。截至报告期末,鹰牌陶瓷拥有授权专利236件,其中发明专利68件、实用新型专利107件、外观设计专利61件。鹰牌陶瓷曾获得“国家知识产权示范企业”、“第十九届中国专利优秀奖”、“第二十届中国专利优秀奖”、“广东省工程技术研究中心”、“广东省工业设计中心”、“2019年度广东陶瓷标准化示范企业”、“中国陶瓷行业科技创新型先进企业”等众多荣誉,并先后参与了《GB/T4100-2015陶瓷砖》、《GB/T35153-2017防滑陶瓷砖》、《GB/T37798-2019陶瓷砖防滑性等级评价》、《T/CBCSA21-2020地面用陶瓷砖》等多个国家标准、团体标准的制定,具备明显的工艺技术和质量控制优势。

  报告期内,公司实现营业收入206,456.24万元,同比增加137.52%,实现归属于上市公司股东净利润-5,770.50万元,同比下降250.72%,归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-5,878.90万元。六、公司关于公司未来发展的讨论与分析

  目前,我国家居装饰饰面材料行业市场化程度较高,竞争较为激烈,尤其以中小企业居多,主要分散在长三角、珠三角地区,行业集中度较低。但拥有核心技术、生产高端环保产品的企业较少,随着未来产业技术水平的快速升级、板式定制家具制造业集中度的提高、全屋定制整装需求的增长,本行业产业集中度将会逐步提高,产业梯度也将分化。随着装配式装修技术日趋成熟,行业变革正在凸显。装配式装修可实现产能的均质化快速扩张,行业集中度将进一步提升,产业链有望重构。随着人民生活水平的不断提高,对板式家具、室内装修的需求也将不断增长,虽然受房地产增速放缓的影响,从中长期发展趋势来看,我国正处于城镇化快速推进阶段,住宅装修需求较大,同时,宾馆饭店、写字楼、娱乐场所、商务用房等的装修周期大约6-8年,整个装修市场的需求量也处于增长的过程中,现代快节奏、高质量的生活方式下,终端用户对装修的要求通常是高效率、高颜值、高品质、高环保,而装配式装修在工期、现场管理、材料选择和环保等方面较传统装修方式具有突出优势,加之国家和地方政策对装配式装修比例的强制推进,未来将逐步替代传统装修被市场和销售者普遍接受,并成为室内空间的主流装修方式。作为装修行业上游的家居装饰饰面材料行业将保持较长时期的景气周期。

  目前,日、德、美、韩等跨国汽车巨头占据了汽车消费市场的主要份额,由于其固有的供应体系格局,国内高分子复合汽车内饰面料产品市场也主要被与之相配套的跨国企业或合资企业所占据,内资企业鲜有涉足。近年来,包括本公司在内的少数内资企业逐渐通过自身研发和技术积累打破了跨国企业、合资企业对技术和市场的垄断,开始切入国内外各大型汽车生产商的汽车内饰面料供应体系,并逐渐站稳脚跟。内资企业产品的性能与跨国企业、合资企业相媲美,其性价比优势受到了市场的青睐,成长比较迅速。从国内汽车行业来看,随着人民收入水平不断提高、城镇化进程加快、消费者购买力强劲的背景下,汽车置换需求、二三线城市及乡镇农村首次购置汽车需求依然旺盛,中国潜在汽车消费需求仍然巨大。同时,在政策的大力推动下,市场对新能源汽车的需求增大,作为国民支柱的汽车产业未来依然将保持持续的发展势头,相应的对汽车内饰材料的需求也将继续保持。

  随着国家对公共建筑、高层民用建筑等领域内部所用材料装修装饰材料防火等级要求的提高,国内耐火板材制造企业也迎来较快的发展。目前,国内耐火建筑装饰板材制造多集中于低端产能,高端市场主要由外资品牌所占据,近年来,国内耐火板材头部企业在产品研发、工艺优化、技术攻坚等方面加大投入力度,在产品防火、产品美观、抗菌等性能方面有了很大的提高,逐渐成长起来高端耐火板材第一梯队企业,拥有了与外资品牌相抗衡的实力。近年来防火板材全球市场容量呈不断上升趋势,随着建筑工程不断增多,要求越来越高,相应的建筑防火装饰板材需求量也将越来越大。

  我国是世界上最大的建筑陶瓷生产地及主要的建筑陶瓷出口国,但建筑陶瓷产业进入门槛相对较低,产业集中度较低,总体产能特别是低端产品产能存在过剩,竞争较为激烈,整体呈现“大市场、小企业”的特征。根据中国建筑卫生陶瓷协会统计数据,2020年末全国规模以上建筑陶瓷生产企业约1,050多家,再加上众多的小型生产企业和上下游配套企业,行业内相关企业数量庞大,分布广泛。大多建筑陶瓷生产企业规模小,从事低端产品的生产,产品附加值较低且竞争激烈。随着建筑陶瓷行业市场竞争加剧,行业内中高端市场将得到进一步开拓,处于行业领先地位的部分企业开始专注于建筑陶瓷中高端市场。高品质建筑陶瓷生产企业通过独到的品牌营销战略、持续推出新产品、渠道升级等方式扩大了销售份额,因此提升了建筑陶瓷行业整体的集中度。未来,随着国内消费能力进一步提高,消费者更加青睐高品质建筑陶瓷产品,建筑陶瓷行业的集中度将进一步提升。

  在高分子复合饰面材料方面,公司通过二十余年的技术创新,形成了以EB技术为龙头的饰面集群产品,控股子公司天安集成利用EB系列产品和汽车内饰技术打造符合健康人居标准的墙体、室内门、地板、柜体、软体家居、窗帘等产品线供应链体系,为消费者和下游客户提供室内空间装饰装修整体解决方案,满足广大消费者群体在整体装修过程中对环保、高效、颜值和成本等方面的需求。报告期内,公司完成了对鹰牌陶瓷、瑞欣装材控制权的收购,将建筑陶瓷、防火板材纳入公司主营业务板块,使公司迅速掌握了国内第一梯队防火板材的经营资源,同时,鹰牌陶瓷遍布全国的经销商和品牌展厅,将成为公司全品类产品走向C端的重要流量端口。

  公司将搭建起以面向终端市场的前台公司鹰牌陶瓷、以构建价值产业链为核心的中台公司天安集成、以高端装饰材料制造为支撑的后台公司天安高分子、安徽天安和瑞欣装材的产业生态。鹰牌陶瓷将以鹰牌生活馆、鹰牌墙地专家、鹰牌改造家三大店态引流终端消费市场,聚焦多品类融合,以场景化模式满足消费者一站式整装购物需求,提高客单值和坪效;天安集成逐步构建家居整装去中间化的价值产业链,做好、终端市场和材料制造端的高效链接;前端制造端将持续加强技术创新、提高产品品质。通过构建信息化、数据化以打通从消费端到材料制造端的整装产业链,以终端消费者需求助推中台公司不断完善整装产业链,进而促进后台制造端提高核心技术能力,为推动企业从“塑料加工-家居装饰材料-汽车内饰材料-装配式内装”的转型升级提供支撑。截至本报告披露日,101家经销商门店已完成鹰牌墙地专家展厅改造,在佛山禅城落成2家针对老旧社区改造的鹰牌改造家直营门店。公司通过整合前台、中台、后台优势资源,打通公司横向产业链,构建泛家居产业生态圈,逐步将公司打造成长为消费者品牌,推动从材料供应商到综合服务商的转型。

  2022年,公司拟将本公司的家居装饰饰面材料和汽车内饰饰面材料相关的生产设备、存货、办公设备等资产转让给全资子公司天安高分子。高分子复合饰面材料、建筑陶瓷由各子公司团队专业化管理,各子公司专注生产经营,定位清晰,母公司负责综合管理,通过合理配置优势资源,加强各子公司之间的协同发展、相互赋能。通过前台强品牌渠道、中台价值供应链整合、后台高端材料制造技术的紧密配合,由市场驱动制造、研发支撑产品、产品支持品牌,加强技术研发,稳定产品品质,构建纵深技术护城河和产业生态圈,不断提高品牌效应。

  报告期内,公司信息化系统的建立运行以及精细化管理举措对整体管理效益的提升效果明显。2022年,公司将利用自身的市场化运营机制和精细化管理经验,继续加强对鹰牌陶瓷和瑞欣装材生产管理效率的提升。同时将公司运营较为成熟的信息化管理系统逐步导入鹰牌陶瓷和瑞欣装材,助力其建立生产数据实时采集系统,快速完成经营分析,为管理决策提供精准依据,全面提升运营管理水平,进而实现经济效率的提升。

  2022年,公司继续加强经营成本管控,深化降本增效举措,抓好节能降耗工作,不断提升企业市场竞争力。公司树立全员成本意识,积极转变观念,提高认识,厉行节约。对于建筑陶瓷,将加强对供应商的日常考核管理,通过质量数据的持续统计分析,促进供应商供货质量提升,减少质量问题和售后投诉发生。外协采购透明化,推行属地采购,完善供应商评审体系,降低采购成本。仓库物流要切实提升为营销服务的能力和效率,减少浪费,开源节流。

  内部控制管理仍是工作重点,公司将严格执行规范运作的相关规定,优化流程控制、过程控制。通过梳理制度流程、实施预算管理、月度质询、加强内部审计监督、定期开展外部审计等方式加强对各子公司的管控和跟踪,建立应收帐款的信用额度管理制度;加强预算管控与实施,严格按照规章制度审慎决策重大事项,不断提升内控管理水平,加强风险识别,防范化解经营性风险。

  完善绩效考核激励机制,深化推行销售人员的绩效考核改革,优化职能部门如技术部等的考核机制,充分提高员工工作积极性,提高凝聚力及创造力。积极开展对鹰牌陶瓷、瑞欣装材的企业文化建设和宣导,丰富员工活动形式,提升员工的归属感和责任意识。加强人才储备,做好人才二级梯队的培育与发展,为公司发展提供根本动力。

  高分子复合饰面材料受房地产行业调控以及国内外宏观经济波动的影响,当前房地产行业景气度下降,国内外宏观经济增长放缓,对公司的盈利增长有一定压力。公司积极向装配式内装领域转型,构建整装价值产业链,实现去中间化,提高产品附加值,带动家居装饰饰面材料的增量发展。同时,随着新能源造车新势力的发展,公司在新能源车型内饰领域的开发力度加强,公司汽车内饰面料的销售同步得到拓展。

  建筑陶瓷产业进入门槛低,行业集中度低,总体产能过剩,竞争较为激烈。行业内一些缺少自主品牌、渠道建设落后、技术创新能力薄弱的企业在激烈的市场竞争中走向退出,注重品牌形象建设、研发技术投入以及绿色环保制造升级的企业将会在行业洗牌中做大做强,行业集中度将会得到提高。如果公司在未来市场竞争中,在新产品研发、产能设置、品牌渠道建设、绿色制造等方面不能保持现有竞争优势,将会给公司建筑陶瓷的生产、销售及盈利水平带来不利影响。

  高分子复合饰面材料的主要原材料为树脂粉、增塑剂以及牛皮纸、苯酚等,建筑陶瓷等产品生产所需的原材料包括泥砂料、化工材料等,所需能源包括天然气、煤、电等。报告期内,公司主要产品生产原材料及能源价格分别有不同程度的上涨,如果未来原材料及能源价格继续出现波动,将会对公司生产经营及盈利水平带来较为直接的影响。但公司积极应对,通过技术创新、降本提效、产品提价等措施来化解原材料和能源价格上涨所造成的经营压力。

  由于汽车市场竞争激烈,各种车型的推出都具有较强的产品生命周期性,行业内整车降价的压力通常都会由汽车制造商部分转嫁到汽车零部件供应商。汽车制造商一般会要求各零部件供应商在该款汽车生命周期内每年进行降价。故此,若公司无法持续获得新车型的汽车内饰面料产品订单,将面临汽车内饰饰面材料产品销售价格下降的风险。

  公司的家居装饰饰面材料以及室内整装部品部件主要销售给国内定制家具行业龙头企业、工程客户或终端消费者,其对产品的环保性能、有害物质含量等均具有严格的要求。如因公司的产品环保性能、有害物质含量等未能符合要求从而使最终消费者受到损害,则公司可能需要承担相应的责任。

  当前国内人力资源成本随着经济增长而不断攀升,职工收入提高,有利于企业长远发展和社会稳定。虽然公司一直努力通过设备自动化减少人工依赖、降低人工强度,通过加大技术创新投入、促进产品升级换代来改善销售结构,但是,如果公司采取的措施不能有效抵消人力资源成本上升带来的成本压力,那么公司的盈利水平和市场竞争力将会下降。

  公司在产品生产过程中会产生废气、固体废弃物等。近年来,公司通过技术升级已拥有较强的绿色制造能力,在环保相关方面建立和执行较为严苛的标准和制度,并积极投入环保处理设备、加强环境实时监测,确保污染物达标排放,通过生产设备改造、工艺优化的举措逐步降低能源消耗。但随着国家环保政策的不断收紧,环境保护标准日趋提高,以及环保执法力度不断加强,公司将面临一定的环保压力。但从长远来看,环保标准的提高,会淘汰落后高能耗产能,有利于行业向着更加节能化、清洁化方向良序发展,但短期内会促使公司追加环保投入,从而导致经营成本提高,对公司经营业绩产生不利影响。

  自2020年以来,新型冠状病毒肺炎疫情使得全球经济出现了较为明显的波动。目前,境外疫情防控形势依然不容乐观,而国内疫情虽然控制较好但仍存在反复,对国内外经济造成较大挑战。未来国内外疫情控制态势、全球及中国经济形势等均存在一定的不确定性,公司在生产开工、产品需求、物流等方面将受到一定的影响。因此,公司经营业绩存在受疫情发展和经济形势影响而出现波动的风险。

  公司的主要客户涵盖国内多家大型家居生产企业、国内外大型汽车生产商的配套供应商以及房地产工程客户。总体而言,公司客户普遍具有一定的经营实力,历史信誉相对较好,大部分应收客户款项在公司给予的信用期内;但近年来随着经济放缓,房地产市场调控等因素影响,部分客户出现了一定的应收款项风险,公司基于各项应收账款的信用风险特征,相应计提坏账准备。

  未来,随着公司经营规模的扩大,在信用政策不发生改变的情况下应收账款余额仍会进一步增加,若公司主要客户的经营状况发生不利变化,则可能导致该等应收账款不能按期或无法收回而发生坏账,将对公司的生产经营和业绩产生不利影响。

  由于经营模式和行业特点,鹰牌陶瓷存货规模较大。一方面,鹰牌陶瓷在行业内拥有较强的新产品开发能力,新产品推出频率较高,导致其保有的产品系列及类别较多。此外,为保证供货的及时性,须维持一定规模的备货。虽然鹰牌陶瓷维持规模较大的存货具有一定的必要性,但如果未来销售不及预期或者市场流行趋势发生变化,可能会导致鹰牌陶瓷存货规模进一步增加,进而导致大额存货减值风险并对鹰牌陶瓷经营业绩产生不利影响。

  报告期内,公司完成对石湾鹰牌、东源鹰牌、鹰牌科技、鹰牌贸易各66%股权以及瑞欣装材60%股权的收购,根据《企业会计准则》的规定,两次收购产生一定的商誉。商誉不作摊销处理,但需在未来每年年度终了时进行减值测试。如收购的上述标的公司未来经营状况恶化,则相关商誉存在减值风险,从而可能对公司经营业绩造成不利影响。

  公司一直重视技术创新工作。近年来,公司先后承担了省、市、区各级政府项目,并获得了各级政府相应的政策补助。未来几年,公司将持续加强研发投入并积极承担政府资金扶持的科研项目。因此,公司将可能继续收到相关政府补贴,但每年实际收到的资金及确认的非经常性损益的金额会因为具体项目的不同而不同,可能存在一定波动性。

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